Transakcja CIRS (Currency Interest Rate Swap)

Kto może skorzystać?

• Kredytobiorca, który zaciągnął kredyt oparty o zmienną stopę procentową (np. EURIBOR 3M) w walucie obcej (np. EUR), ale z uwagi na prowadzoną działalność gospodarczą wolałby rozliczać ten kredyt w innej walucie (np. PLN) i według innej stopy procentowej – stałej lub zmiennej (np. WIBOR 3M).
• Kredytobiorca, który zamierza (lub powinien) przewalutować kredyt denominowany w określonej walucie na inną walutę.
• Inwestor, który ulokował swoje środki w walucie obcej (np. EUR) w oparciu o zmienną stopę procentową (np. EURIBOR 3M), ale wolałby, aby inwestycja ta rozliczana była według innej stopy procentowej – stałej lub zmiennej (np. WIBOR 3M) i w innej walucie (np. PLN).
• Klient, który ma kredyt (lub inwestycję) w jednej walucie, a reguluje (lub otrzymuje) płatności w innej.
• Inni Klienci zainteresowani wymianą strumieni płatności odsetkowych liczonych w jednej walucie według jednej stopy procentowej na płatności odsetkowe w innej walucie według innej stopy procentowej w określonym przedziale czasu w przyszłości.

Jak działa?

Transakcja ta polega na zamianie płatności odsetkowych liczonych w jednej walucie (np. EUR) według stopy procentowej zmiennej lub stałej na płatności odsetkowe liczone w innej walucie (np. PLN) według stałej lub zmiennej stopy procentowej. Obie płatności odsetkowe naliczane są od uzgodnionych przez strony transakcji kwot nominalnych (ustalonych w oparciu o dany kurs walutowy), a wymiana ich dokonywana jest cyklicznie w uzgodnionych dniach.

Ryzyko

Transakcja CIRS obarczona jest umiarkowanym ryzykiem niedopasowania przepływów Klienta z zobowiązaniami Klienta wynikającymi z transakcji oraz umiarkowanym ryzykiem rynkowym, związanym z możliwością niekorzystnych (innych od oczekiwań Klienta) zmian poziomu stóp procentowych lub kursu walutowego. W przypadku, gdy transakcja CIRS zawierana jest jako zabezpieczenie przyszłych płatności, ryzyko rynkowe jest istotnie ograniczone, ponieważ wpływy zmiany stóp procentowych na pozycję zabezpieczaną i transakcję znoszą się.

Więcej informacji na temat produktu uzyskają Państwo u Doradcy Klienta.

Korzyści

• możliwość jednoczesnego zabezpieczenia się przed ryzykiem zmiany stóp procentowych i kursu walutowego,
• możliwość zmiany profilu ryzyka bez zmiany pierwotnej umowy (np. kredytowej),
• możliwość dokładnej projekcji wyniku finansowego poprzez ustalenie już w dniu zawarcia transakcji poziomu kursu walutowego oraz oprocentowania kredytu lub depozytu (inwestycji), opartego na zmiennym oprocentowaniu, na cały okres kredytowania / inwestycji,
• płynność – możliwość odsprzedaży lub odkupu kontraktu przed jego końcem. Możliwość odwrócenia transakcji w trakcie jej trwania,
• transakcja bezpłatna,
• elastyczność oferty ING – możliwość zawarcia transakcji CIRS o niestandardowej konstrukcji finansowej (np. amortyzowanych, zaliczkowych, roller-coaster, itd.) dostosowanej do potrzeb Klienta.